明日最具爆发力6大牛股(名单)
明日最具爆发力6大牛股 更新时间：2010-7-22 0:09:14
安泰科技：非晶带材业绩释放可期 公司2009年实现营业收入31.31亿元，同比增长4.35%；归属于母公司净利润1.71亿元，同比增长15.45%；每股收益0.3879元，业绩基本符合预期。 公司由钢铁研究总院改制而来，拥有雄厚的技术实力，产品集中在超硬及难熔材料、金属功能材料等五大产业群，其中超硬及难熔材料占据公司主业收入40%以上，产品亦出口到欧美等国，占据国内外10%市场份额。公司产品已应用于神舟六号飞行器，另外在磁性材料领域也具有很强的技术优势。 公司未来的亮点依然在非晶带材方面。目前1万吨生产线的日产量稳定在20吨-26吨，后续3万吨生产线预计年底即可结束热试。国网有望投入专项资金对非晶变压器进行差价补贴，此举将大大增强非晶变压器的推广力度。新能源、新材料将成为中国未来产业转型的核心竞争力，公司在多个领域都具有明显的先发优势，其中参股的宏福源科技公司是中国最大的镍氢电池材料--贮氢合金粉供应商之一。该股为社保重仓股，三季度仍在持续加仓中。 东吴证券认为，公司非晶带材项目成材率达到73.7%，略超市场预期。随着产量的增加，非晶带材生产的固定成本有望得到摊薄，产品毛利率将进一步提升。铁矿石提价成为推动硅钢涨价的关键因素，作为替代品非晶带材的价格也将同样上行。东吴证券预计2010年和2011年公司每股收益为0.7元、1.08元。对应公司3月16日收盘价，公司2010年和2011年PE分别为36倍和24倍。技术实力上的强大优势将使公司在新兴产业各领域占据战略高地，长期看好公司的增长潜力，给予增持的投资评级。 上海证券则认为，3月底安泰科技极有可能公告3万吨非晶生产线正式投产；加上该公司准备二期6万吨非晶生产线扩产，预计未来几年非晶带材的产量将快速增加，并给公司带来可观的效益。因此，上海证券维持公司投资评级跑赢大市。
包钢稀土：资源优势造就独特产业优势 独特资源概念：我国是世界已探明有经济开采价值的稀土储量最大的国家。公司控股股东包钢公司所属的白云鄂博铁矿拥有世界稀土资源的62%，占国内已探明储量的87.1%；包钢白云鄂博矿是世界瞩目的铁、稀土等多元素共生矿，独特的资源优势造就了包钢在世界冶金企业中罕有的以钢铁和稀土为主业的独特产业优势。另外，公司在稀土贮氢合金这一氢能原材料领域占居国内领先地位。 受益新材料行业增长：中国钕铁硼产量近10年间增长900％，未来仍然保持20％以上的年复合增长率；贮氢合金材料、汽车尾气净化催化未来5年将保持20-30％的复合增长。这些都将对稀土系列产品的价格形成长期的支撑因素。据最新公告，2009年下半年特别是四季度以来，稀土行业逐渐复苏，产品价格持续上涨，同时公司通过大力强化生产经营管理，创新销售方式，根本扭转了上半年的亏损局面，但全年实现净利润同比仍出现大幅下降，预计2009年净利润同比下降60%-70%。 15000吨高性能磁性材料产业化项目：2009年5月股东大会批准新建年产15000吨高性能磁性材料产业化项目，拟以分期方式进行，项目最终将建成年产15000吨钕铁硼速凝薄带、5000吨钕铁硼氢碎粉、2000吨高性能磁体的规模，投资总额为73095万元，建成后，预计公司每年将增加销售收入17.5亿元，预计每年将增加净利润1.7亿元。 国信证券认为，包钢稀土对外投资延伸产业链，巩固行业龙头地位。维持公司2009-2011年每股收益分别为0.10元、0.50和0.75元的预测。公司目前PE估值不具备优势，但基于稀土行业需求正在复苏，价格步入良性上涨轨道，公司作为行业龙头将享受行业复苏带来的超额收益；以及基于公司在下游应用领域不断拓展带来的新的成长空间，维持对公司谨慎推荐的投资评级。 天威保变：形成太阳能全产业布局 公司是国内最大的电力设备变压器生产基地之一，也是国内太阳能的龙头企业，在新能源及智能电网方面的产业链完备，现已形成太阳能原材料、电池组件的全产业布局。天威薄膜第一条46.5MW非晶硅薄膜生产线调试顺利，产量逐渐得到了提升。近期天威四川硅业的3000吨的多晶硅项目相继投料试生产，旗下的新能源类公司运营也都陆续获取到订单。随着国内新能源振兴规划等政策陆续出台实施、公司投产项目的产能释放，未来新兴行业整体景气的回升将为公司带来更多的关注焦点。 受光伏业行业性低谷影响，三季度公司单季营业收入同比增长13.3％，而一季度和二季度的增长比例为60.63％和53.97％，说明业绩增厚预期需待整个新兴产业的复苏。截至三季度，该股十大流通股东中机构占7个席位，其中1家为社保基金，1家为险资，5家基金公司，且绝大部分为新进或增量资金。户均持股数环比增长11.20％，筹码进一步集中。
国金证券认为，装机迅速增长有助于电池和组件企业盈利能力的提高，这对天威英利、天威薄膜以及尚在集团中的天威新能源都将产生非常正面的影响；下游需求的高速成长有助于遏止多晶硅行业盈利能力的快速下滑，国金证券认为今年多晶硅价格能够维持在35万/t以上，鉴于公司多晶硅权益产量扩充近7倍，多晶硅部门的利润贡献有望增加，而不是下降。变压器部分盈利基本保持稳定，交货量小幅增加、价格水平略有下降，主要变数在于原材料价格的波动，而不是售价的下降；基于对现有业务盈利能力分析，国金证券预计天威保变2009年每股收益为0.61元，2010年每股收益为0.91元，2011年每股收益为1.17元，建议买入；另外，集团非上市部分资产也值得关注，包括天威新能源、特种变压器、保菱公司等，从媒体的公开资料看，这些资产的盈利能力亦不错。 东兴证券则认为，随着国内太阳能屋顶计划和金太阳工程的启动，即将出台的新能源发展规划也将大幅上调光伏产业的发展目标。天威保变在新能源产业上的布局基本成型，输变电+新能源的双主业、双支撑战略初见成效。预测2009-2011年，公司营业收入分别为63.5亿、92.1亿、109.7亿元；每股收益分别为0.60、0.92、1.25元，维持推荐投资评级。
深圳能源:传统与环保业务同步发展 传统发电业务方面，2010年将有义和拉塔风电、满洲里风电和安所固加纳等机组投产。此外，2009年9月投产的河源电厂二号机组全年贡献产能。项目储备上，滨海电厂一期两台机组或在今年获批；有望参股中广核岭澳核电三期项目，该机组将在2016年投产。 公司2010年重点合同煤价约590元/吨，重点合同煤量约占公司煤炭总消耗量的70%，履约率可达80%以上，运费约为68元/吨。公司目前正在积极开拓海优质煤源，到岸价较国内煤炭低50元/吨公司占深圳市电力市场份额45%左右，由于西南地区的特大干旱，西电东送深圳市电量下滑，公司今年市场份额将超过50%。 核电项目带来新的利润增长点，公司与中广核集团作为战略合作伙伴，将在广东省内核能领域和常规能源领域进行深度合作。目前，中广核广东省核电项目主要有四个，公司有望参股中广核岭澳核电三期项目。 垃圾发电有望布局全国，实现可持续发展；目前，公司已建成3个垃圾发电厂，3个电厂实现利润约5000多万，电厂的污染排放达到并低于欧洲标准，在行业内产生一定的示范效应。目前，垃圾发电行业竞争并没有传统火电那样白热化，加上公司已建项目的示范作用，公司有望在全国布局垃圾发电业务，实现可持续发展。目前，公司已经在重庆、大连、武汉、昆明、北京等省份开展了一些前期工作。 长江证券预计2009-2011年公司EPS分别为0.842元、0.768元和0.948元，低于行业平均水平。公司成长性明确且垃圾发电有望带来长期可持续发展，公司估值水平存在提升空间，长江证券首次给予公司谨慎推荐评级。 湘财证券认为，虽然短期内垃圾发电EPC业务还不能为公司业绩带来实质性贡献，但随着国家政策的进一步明朗以及垃圾发电市场竞争的有序化，公司该项业务具有很大的成长空间，将是未来业绩的一大亮点。湘财证券首次给予公司增持的评级。 东方电气:核电优势助业绩爆发性增长 公司预计，2009年度实现归属于母公司所有者的净利润将比上年同期增长650%以上。 核电优势：公司已成为国内唯一成功制造1000MW核电主要设备的企业，率先成为国内百万千瓦级核岛、常规岛等核电设备的主供货商，稳居目前国内核电制造企业的领先地位。公司在2.5代核电产品上的市场占有率远高于竞争对手,市场份额达到70%，预计至2020年核电市场需求还是以2.5代为主，公司将积极参与三代核电的技术转让和研发，以保持核电产业的优势。
收购股权强化核电竞争优势：公司以现金15578.74万元收购东方电气重型机器有限公司27.3%股权的议案获公司股东大会通过。据介绍，主营业务为核能发电设备生产的东方重机，建设的东方电气集团出海口基地一期及二期工程已完成并交付使用，三期工程完成后将具备年产四套百万级核承压设备的能力，能进一步解决公司核电机组及其配套的常规岛汽水分离再热器、东方电气集团内超重、超大、超限产品的批量生产瓶颈，充分发挥东方重机出海口基地的资源优势，扩大东方电气核电优势。 国都证券认为，东方电气核电优势明显，业绩开始爆发性增长。预计2009-2011年每股收益分别为1.50、2.00、2.41元，按2010年计算的市盈率21.6倍。考虑到公司在包括火电、水电、核电、风电等各类发电设备制造中都具有明显的优势地位，且核电业务的高增长即将到来，给予公司强烈推荐-A的投资评级，认为公司是分享国内核电爆发性增长带来的机会的良好标的。华创证券则认为，借国家节能环保政策拓展业务，公司加快产业布局，跨入国内第一集团，依托专业队伍，成本降低，利润提高，业绩稳步增长。
华微电子:亚洲第一半导体研发基地 功率分立器件龙头：2006年公司位列国内功率半导体器件生产企业第四位，国内功率分立半导体器件20家品牌供应商之一，功率半导体器件为国内排名第一位，主要产品功率晶体管占分立器件54%市场份额。公司彩色电视机用大功率晶体管、机箱电源用晶体管、绿色照明用晶体管、程控交换机用固体放电管、摩托车点火器用可控硅产品国内市场占有率分别达到80%、50%、40%、40%、40%以上。公司已经掌握肖特基和可控硅的主要技术，其中肖特基产品月产能已达1万片。 新产品增长点：六英寸半导体功率器件MOSFET生产线项目将是公司未来发展重点，目前9个型号产品已全部开发完毕，且通过客户认证。该线2008年11月已经通线进入小批量试产阶段，项目全部达产后将实现年产36万片六寸片生产能力，将来计划扩产至72万片/年的规模，同时公司芯片设计产能达到300万片/年。MOSFET具有驱动功率小、开关损耗少等优点，广泛应用于包括消费类电子、计算机、汽车电子等领域，同时因其具有明显节能作用，在变频调速、电动交通工具等领域有巨大的应用前景，还将迎合CRT电视向液晶电视市场需求。据预测2008至2011年，中国MOSFET市场需求量年均复合增长率为19.9%，到2011年销售数量和销售额将分别达到364.8亿只和408亿元。 自主创新：公司于2006年入选由科技部等发布的首批创新型试点企业。公司以半导体分立器件为基础，加快向功率半导体器件领域辐射，并与国际巨头合资合作，已形成年生产3寸片36万片、4寸片163万片、5寸片27万片、6寸片7.2万片产能。公司计划到2010年建成半导体功率器件领域亚洲第一大生产和研发基地。 芯片代工：公司与快捷半导体于2004年10月签署了代工协议，通过该次合作，公司获得了快捷在美国宾夕法尼亚州Mountaintop市的6寸功率芯片线以及缅因州南波特兰市的4寸功率芯片线。公司全资子公司吉林麦吉柯公司通过与美国仙童公司合作，2007、2008年该公司实现净利润3136万元、3536万元。 江南证券最新研报维持买入评级。