文 | 张佳儒
欧菲光再次向苹果告别。
3月16日盘后，苹果概念股欧菲光曝出大消息，称于近日收到境外特定客户的通知，特定客户计划终止与公司及其子公司的采购关系，后续公司将不再从特定客户取得现有业务订单。
境外特定客户不简单。欧菲光说了，2019年，特定客户相关业务营收116.98亿元，占营业总收入的22.51%。也就是说，欧菲光五分之一的营收可能要没了。
这到底是个什么神仙客户，欧菲光怎么和它说散就散了？
首先要知道境外特定客户是谁？欧菲光没指名道姓地说，但投资者都猜出来了，那就是大名鼎鼎的苹果公司。
为啥是苹果？欧菲光的公告其实给了提示了。这则公告中，提到了此前筹划出售与特定客户业务相关的子公司资产的事。目前，出售事项仍在进行中，因为订单终止，还有较大不确定性。
出售的子公司资产，就和苹果有关。时间回到2月8日，欧菲光公告，与闻泰科技签署《收购意向协议》，拟将公司所拥有的与向境外特定客户供应摄像头的相关业务资产转让。
转让的什么资产？具体包括欧菲光持有的广州得尔塔和其他三家子公司股权。广州得尔塔来头不小，它是欧菲光核心全资子公司，为苹果提供摄像头模组等核心业务。
核心到什么程度？财报显示，广州得尔塔2019年实现营收51亿元，占同期欧菲光总营收的9.8%；实现净利润1.09亿元，占同期欧菲光净利润的21%。
欧菲光筹划出售广州得尔塔，不基本就是与苹果分手的官宣。业务营收占比不小，欧菲光怎么要出售苹果业务资产？
欧菲光的答案是：有助于公司更加聚焦消费电子、车载等多领域的光学及微电子等核心业务，持续优化公司内部资源配置和业务结构，提升高附加值产品占比。
总结下来两个字：利好。毕竟，分手也要体面。
从多方消息来看，这场体面分手，可能是苹果甩的欧菲光。早在2020年9月，市场就传出欧菲光要被踢出苹果产业链的消息，订单由蓝思科技接手。之后，该消息被双方否认。
为啥要被踢出来呢？这得从业务合作角度来看。
资料显示，欧菲光主营业务为光学影像核心业务和微电子业务，主营产品包括影像模组、光学镜头、微电子和触控产品等，应用于以智能手机、平板电脑、智能汽车等为代表的消费电子和智能汽车领域。
然而，随着手机产业链逐步向“高、精、专”企业靠拢，欧菲光的优势可能不那么大了。进入了2021年，欧菲光的利空消息多了起来，被传出不能为新款苹果提供摄像头，只能为旧款苹果手机代工。
这样的分手原因，都是传闻，欧菲光没自己承认过。但分手却提上日程，2月份，欧菲光公告要将四家子公司出售，基本官宣了与苹果产业链告别。
在分手消息传出前，欧菲光的股价就很难过。2020年7月，欧菲光创下23.62元高点，市值一度高达636亿元。随后，欧菲光股价一路下行。
截至3月16日收盘，欧菲光报10.15元，跌0.68%，总市值273亿元。2020年7月距今，只有8个月时间，粗略计算，欧菲光股价相较此前高点跌幅57%，总市值跌去363亿元。
股价腰斩，最难受的是股东。截至3月10日，欧菲光的股东有35.89万户。面对今天的公告，不知道他们会不会集体失眠。
在尺度欧菲光股东群，投资者议论纷纷，有人认为砍掉五分之一的营收，这对欧菲光低迷的股价是雪上加霜。
难道说，欧菲光离开苹果，业绩一定大跌吗？这不一定。
近期，欧菲光发布了2020年度业绩快报，实现营业总收入484亿元，同比下降6.87%，主要原因为2019年底安卓触控业务独立发展。净利润8.81亿元，较上年同期增长72.70%。
对于净利润大增，欧菲光表示，主要是光学影像业务保持快速增长、光学镜头产能和出货持续提升；同时，公司受益于部分大客户订单增加和平板电脑销量增长及安卓触控业务独立发展，盈利能力显着改善。
这个业绩快报，还透露了一个重要细节，也就是“安卓触控业务独立发展”。安卓产品终端厂商主要集中于中国和韩国，欧菲光发展这块业务，似乎是作为离开苹果供应链的损失对冲。
到二级市场上，欧菲光怎么走，还要看大资金的态度。此前，大资金将脱离苹果产业链视为利空。接下来，到底是利空出尽是利好，还是雪上加霜，没办法评判。
最近几天，白马股相当不吃香，几乎每天都有一只被虐，比如前天光伏龙头隆基股份跌停，今天半导体明星股三安光电跌停。大环境上不太好，欧菲光压力巨大，明天怎么走，你觉得呢？